每月投資1萬 20年後擁2物業退休

【明報專訊】楊氏夫婦希望換樓，搬至600至700平方呎單位。假設呎價相若，目標單位價值336萬至393萬元。賣掉現樓，再償清按揭（110萬 元）及扣除佣金等雜費後，二人仍有186.5萬元。簡單假設減去16.5萬元作為新居裝修費及雜費，二人可投入170萬元作為新居的首期。

以按揭利率2.5厘及供款年期為20年計算，每月物業供款約8800元至1.18萬元。因應二人現時每月尚有盈餘3000元（4萬+1.2萬-4.9萬），即使供款於換樓後可能增加2800元，二人料將應付自如。

解決換樓問題後，便輪到處理生育問題。若楊太選擇在私家醫院分娩，一般而言需要10萬元。基於二人的現金僅得3萬元，建議將手頭的10萬元股票投資套現，填補差額。

8年後可儲122萬作第二層樓首期

當子女出生後（1年後），二人便要面對子女的生活及教育開支。隨着子女日漸長大，有關開支必定水漲船高。幸好二人的收入料會同步增加──首6年每年加2500元及第7年起每年加500元，故可望兩相抵消，甚至還會錄得盈餘。

這時候，二人終於可以規劃較長遠的理財投資方案。建議分2個階段進行，。

於 首階段（第1至第8年），建議二人將之前每月投資股票的1萬元及盈餘，投入月供基金（投資組合參考附表）。假設基金的每年回報率有6%及只計算月供1萬 元，基金的市值在8年後將達至最少122.6萬元。套現後用作支付第2個物業的首期（假設為樓價三成）的話，可以買到屆時價值400萬元的物業。然後二人 承做20年按揭並立即將物業出租，交由租客代為供樓。

踏入第2階段（第9至第19年），楊先生將繼續沿用首階段的方式，進行第2輪的月供基金投資，目標是為長大至18歲的子女預備大學學費。

透 過此階段共11年投資，令基金的市值預計將增至最少185.5萬元。若怕金額不足夠，二人在此期間便需在其他方面節省開支，從而加大對月供基金的投入，換 取更高回報。預期19年後及20年後，楊氏夫婦已經分別完成對基金及首個物業的供款，可以集中火力提早償還第2個物業的按揭供款。相信不必等60歲，二人 已可憑藉租金收入及強積金，安享晚年。

甄寶群

中國富強金融集團 財富管理部主管